Bár az Otthon Start Program mára a lakáshitelpiac meghatározó konstrukciójává vált, működésének egyik kulcseleme továbbra is félreértések forrása.
Mi történt? A money.hu Forbes.hu-nak is eljuttatott elemzése szerint sokan tévesen gondolják, hogy az ötévente módosítható kamat a hitelfelvevők törlesztőrészletét is érintheti, miközben a valóságban a változás elsősorban az állami támogatás mértékét befolyásolja.
Kontextus. A Magyar Nemzeti Bank adatai alapján 2026 februárjában összesen 245,5 milliárd forint
értékben kötöttek új lakáshitel-szerződéseket, ami enyhe csökkenést jelent a januári 253,8 milliárd forinthoz képest. A kihelyezések döntő része, 80,9%-a támogatott konstrukció volt, míg a piaci hitelek aránya mindössze 19,1%-ot tett ki. Az Otthon Start Program önmagában 178 milliárd forinttal járult hozzá a februári
volumenhez, és a 2025. szeptemberi indulása óta már összesen 958 milliárd forint értékben kötöttek szerződéseket a konstrukció keretében. A fix, legfeljebb 3 százalékos kamat ígérete rövid idő alatt a piac egyik legerősebb vonzerejévé vált.
Miért fontos ez? A konstrukció lényege, hogy az állam kamattámogatással biztosítja: az ügyfelek által fizetett kamat legfeljebb 3% marad akár a teljes, maximum 25 éves futamidő alatt. Ez a jelenlegi piaci környezetben jelentős előnyt jelent, hiszen a piaci lakáshitelek kamata ennél érdemben magasabb, így a havi törlesztőrészlet is jóval nagyobb lehet.
Mi következik ebből? A bizonytalanság abból fakad, hogy a jogszabály szerint a kölcsön ügyleti kamata a
kamattámogatás időszaka alatt ötévente módosítható. Ezt sokan úgy értelmezik, hogy a hitel kamata is változhat. „Bár az Otthon Startot fix 3%-os lakáshitelként is emlegetik, sokakban felmerül a kérdés,
hogy az akár 25 éves futamidő alatt változhat-e ez a kamat. Ez a bizonytalanság egy, a kormányrendeletben szereplő megfogalmazásból ered, amely szerint a kölcsön ügyleti kamata a kamattámogatás időszaka alatt ötévente módosítható.
Fontos azonban, hogy ez a rendelkezés az ügyleti kamatra vonatkozik, nem pedig arra a kamatra, amelyet az ügyfél ténylegesen fizet. A két fogalom között lényeges különbség van”
– figyelmeztet Garam Dániel, a money.hu hitelszakértője. Az Otthon Start hitel esetében a bank által meghatározott ügyleti kamatból az állam kamattámogatást biztosít, így alakul ki az ügyfél által fizetett kamat, amely legfeljebb 3% lehet. Ez azt jelenti, hogy az ötévente történő kamatmódosítás elsősorban azt befolyásolja, mekkora támogatást fizet az állam – nem pedig azt, hogy mennyit fizet az ügyfél.
Emelkedő kamatkörnyezetben a támogatás nő, csökkenő kamatoknál pedig mérséklődhet,
miközben a hitelfelvevő törlesztőrészlete változatlan marad, amennyiben a jogosultsági
feltételek teljesülnek.
